New posts in the forum
myfund.pl user forum
There are no new forum posts.


Nie działa ranking TFI (2020-09-28 09:44:25)
  Dalej nie działa.


Przy próbie wybrania innego rankingu niż długookresowy po naciśnięciu ok wybór ...

Portfel wzorcowy (2020-09-26 17:32:50)
  Pisałem o wzorcu "typy walorów". Dodałem sobie do wzorca walor, którego nie mam ale mój pr...

Nie działa ranking TFI (2020-09-26 16:51:41)
  Nie mogę zreprodukować Twojego przypadku.


1. Możesz mi podesłać zrzut ekranu?

2. Czy próbowałeś...

Nie działa ranking TFI (2020-09-26 12:49:32)
  Korzystam z tabletu.Zarowno w przeglądarce Chrome jak i Firefox brak wyświetlania jakichkolwiek dany...

Nie działa ranking TFI (2020-09-24 15:17:28)
  U mnie wszystko działa. Możesz sprawdzić na innej przeglądarce lub odświeżyć stronę przez CTRL+F5?...

News in myfund.pl
Information about new features of myfund.pl.
No new posts.


Strategia Siły Relatywnej (2020-09-22)
  Świetnie, z przyjemnością przetestuję.

Pozdrawiam...

Strategia Siły Relatywnej (2020-09-22)
  Cześć,


Już pierwszego października będzie dostępny skaner spółek GPW. Myślę, że wówczas będzie do...

Strategia Siły Relatywnej (2020-09-22)
  Cześć,

A może coś takiego- strategia łącząca value i momentum na podstawie książki Jamesa O'Shaugh...

Strategia Siły Relatywnej (2020-09-21)
  W Polsce to będzie problem i nie zależy mi na tym. Jest ich za mało i za krótko płacą.


W USA mamy...

Strategia Siły Relatywnej (2020-09-21)
  Cześć,


NYSE/NASDAQ - na razie nie. Mam w palach dodać w przyszłości.


Filtr na spółki dywidendo...

2020-09-28 12:15 Łukasz Szumowski zakażony koronawirusem

2020-09-28 12:12 Zakaz wjazdu na Ukrainę dla obcokrajowców. Jest zmiana

2020-09-28 12:01 ?Irlandia: Ograniczenia w poruszaniu się po przyjeździe z Polski

2020-09-28 11:39 Koronawirus w Katolickim Uniwersytecie Lubelskim

2020-09-28 11:34 Potężne ognisko koronawirusa. Ponad 100 osób zakażonych

2020-09-28 11:29 Hiszpania: Goryl zaatakował kobietę w zoo

2020-09-28 11:21 87-latka wybrała się sama na grzyby. Utknęła w bagnie

2020-09-28 10:58 Prezydent USA nie płacił podatków? Donald Tusk kpi na Twitterze

2020-09-28 10:52 Konstantynów Łódzki: Samochód przebił się przez ścianę kamienicy

2020-09-28 10:46 ?Na krótkim łańcuchu

Your portfolios: You're not logged in
Currency indices
2020-09-28 12:43
WIG1.86
49193.81
WIG202.30
1712.61
WIG302.20
1956.41
mWIG401.46
3531.47
sWIG800.88
14037.84
USD-0.15
3.9028
EUR0.13
4.5507
CHF0.14
4.2137
GBP0.89
5.0315
GPW barometer
37.3%
62.7%
NC barometer
50.3%
49.7%
Max gains
IGN42.44
29.2000
BIT24.71
2.1200
BLU15.38
6.0000
BMX15.18
44.0000
BEP14.79
1.6300
Max declines
FVE-14.67
1.5700
MOJ-11.46
1.3900
4FM-8.96
4.3700
ICE-7.69
18.0000
PUN-7.41
0.7500
Pomoc kontekstowa
To jest forum użytkowników serwisu myfund.pl

Dziel się z innymi użytkownikami swoimi doświadczeniami, zadawaj pytania, zgłaszaj nowe pomysłu lub problemy.

ForumProblem ze stopą zwrotu portfela

8 wpisów, 4 uczestników

Powiadamiaj o nowych postach w tym wątku

2016-12-06 21:03
1392 dni temu
cuckoo
66 wpisów
Witam!

Zgodnie z https://myfund.pl/index.php?raport=forum&forum=1&topic=211 myfund używa "Time-Weighted Rate of Return" do obliczenia stopy zwrotu z portfela.

Moim zdaniem jest to błąd ponieważ ten sposób wyliczania zakłada brak wpływu na wpłaty i wypłaty z portfela co moim zdaniem nie jest prawdą w stosunku do większości użytkowników myfund. Ten sposób kalkulacji jest użyteczny dla oceny wyników całego funduszu inwestycyjnego mającego wielu klientów robiących wpłaty i wypłaty ale nie dla oceny wyników pojedynczego klienta funduszu która może różnić się drastycznie (nominalny zysk a procentowa strata) zależnie od timingu, co odpowiada sytuacji użytkownika myfund.

Adekwatnym sposobem liczenia stopy zwrotu byłoby użycie "Money-weighted rate of return" czyli (X)IRR http://www.investopedia.com/exam-guide/cfa-level-1/quantitative-methods/discounted-cash-flow-time-weighted-return.asp
http://www.canadianportfoliomanagerblog.com/how-to-calculate-your-money-weighted-rate-of-return-mwrr/ , ew. "Modified Dietz method" https://en.wikipedia.org/wiki/Modified_Dietz_method

Wadą tej metody jest zniekształcanie stopy zwrotu w krótkim czasie po dokonywaniu dużych wpłat i wypłat z portfela, ale z upływem czasu sytuacja wraca do normy.

Moim zdaniem jest to dosyć fundamentalny problem wpływający na ocenę swoich inwestycji przez każdego użytkownika i powinien być rozwiązany przynajmniej poprzez dodanie alternatywnej opcji liczenia stopy zwrotu portfela (podobnie jak to jest przy obliczaniu stopy zwrotu z pojedynczego waloru)

Proszę o przemyślenie tej sytuacji.
Pozdrawiam!
 
2016-12-06 21:08
1392 dni temu
myfund.pl
3283 wpisy
Witam,

Widzę, że problem liczenia stopy zwrotu wciąż jest (i pewnie zawsze będzie) bardzo "gorący".

Wydaje mi się dobrym pomysłem wprowadzenia alternatywnej metody liczenia. Zapisze to w rzeczach do zrobienia.

Szczerze mówiąc to sam jestem ciekawy jakie będą różnice i jaki pojawią się pytania ;)

Pozdrawiam,
Damian
 
2016-12-06 21:10
1392 dni temu
cuckoo
66 wpisów
Ok, dzięki!

Jeszcze jeden link z porównaniem obydwu metod:
http://www.rbcphnic.com/_assets-custom/pdf/understanding-differences-between-twrr-mwrr-eng.pdf
 
2016-12-20 22:20
1378 dni temu
myfund.pl
3283 wpisy
Witam,

Dodałem metodę MWR jako alternatywę dla TWR.

Wszystko jest w tym wątku.

Dziękuję za pomysł i linki :)

Na Twoim koncie jest również mały rabat ;)

Damian
 
2016-12-21 00:05
1378 dni temu
Jozef99
111 wpisów
Może ktoś mi przybliżyć, czemu money-weighted pokazuje mi (w 2007 roku) stopę zwrotu poniżej -100%? (-101%) (w tym samym czasie time-weighted pokazuje -25% czy ile)
No przecież nigdy nie dopłacałem (chyba?) do interesu.

Muszę chyba z kartką i kalkulatorem usiąść i porównać obie... Ależ mi się święta szykują zatem, heh.
 
2016-12-21 02:34
1377 dni temu
myfund.pl
3283 wpisy
Cześć,

Nie musisz siadać z kalkulatorem (choć każda weryfikacja obliczeń jest cenna:)

1. Otwórz raport menu->Portfel->Wkład i wartość.
2. Wybierz zakres dat od 2007-06-01 do 2009-01-01
3. Zobaczysz, że np. w dniu 2008-10-26 wkład własny jest dużo większy niż bieżąca wartość portfela w tym dniu (czyli "dopłacałeś do interesu"). To skutkuje znacząco niską wartością MWR. Szczegóły dla Twojego portfela mogę wysłać Ci na maila.

P.S. Dlatego pisałem, że sposób liczenia stopy zwrotu jest tak szeroko komentowany nie tylko na myfund.pl. Swoją drogą Twój portfel jest chyba najbardziej "wymagającym" obliczeniowo portfelem w myfund.pl - zapewne długo się przeliczał - niestety innej możliwości przeliczenia takiej ilości walorów i w dla prawie 5000 dni na razie nie udało mi się znaleźć. Ale za to jest super do testowania ;)

Pozdrawiam,
Damian
 
2017-01-16 16:35
1351 dni temu
Swords
15 wpisów
Chciałbym zapytac poniewaz nie mogę dojść co robię źle. Kupiłem 67 akcji trakcji po 14,68zł a portfel pokazuje mi śr. cenę zakupu 14,74zł ? Czy popełniam jakis błąd przy wprowadzaniu danych ?
 
2017-01-16 17:06
1351 dni temu
myfund.pl
3283 wpisy
Cześć,

W średniej cenie zakupu jest uwzględniona prowizja (to też koszt zakupu) i stąd różnica pomiędzy ceną transakcyjną a średnią ceną zakupu.

Damian
 
Odpowiadać do tematów na forum mogą tylko zarejestrowani użytkownicy myfund.pl